ОПРЕДЕЛЕНИЕ ИНВЕСТИЦИОННОЙ СТРАТЕГИИ

6 урок

Первый шаг, который Вам необходимо сделать – это проанализировать и понять свои инвестиционные потребности и терпимость к риску. Результатом этого анализа является формирование инвестиционной Декларации.

Инвестиционная Декларация – это письменный документ, в котором Вы прописываете свои цели, ограничения, личные предпочтения в инвестициях. Другими словами, Инвестиционная Декларация – это и есть письменное предложение Вашей инвестиционной стратегии. Без полного понимания своей ситуации инвестор вряд ли сможет достичь успешных результатов, а успех – это ничто иное, как достижение поставленной цели комфортным уровнем риска. Инвестиционная Декларация включает в себя следующие основные компоненты:

— определение инвестиционных целей – нужно дать ответы на следующие вопросы: 1) какая Ваша инвестиционная цель? 2) каково Ваше финансовое положение на сегодня? 3) на какой срок Вы планируете инвестировать? 4) какую инвестиционную доходность Вы ожидаете? 5) как часто Вы собираетесь пополнять свой портфель? 6) собираетесь ли Вы изымать доход или реинвестировать его?

— личные предпочтения и ограничения – какие инструменты для инвестирования Вы хотели бы использовать? Традиционные инструменты: акции и облигации; альтернативные инструменты: металл, валюта и др.

Предпочтения могут быть нефинансового характера, например: этические принципы о запрете инвестирования в компании производителей табака или огнестрельного оружия. Это могут быть ограничения на вложения в компании или в страны, где нарушаются права человека. Религиозные предпочтения могут препятствовать инвестированию в ценные бумаги, которые приносят фиксированную прибыль.

— определение терпимости к риску – состоит из 2 компонентов:

1) способность нести риск – определяется Вашим финансовым положением. Чем больше Ваше финансовое положение, тем выше Ваша способность нести риск. Если же у Вас нет достаточных накоплений, Ваш доход нестабильный или у Вас есть непогашенная задолженность, то соответственно Ваша способность нести риск невысока и Вам следует выбирать более надежные низкорискованные инструменты. Например, облигации считаются менее рискованными инструментами, по сравнению с акциями.

2) готовность нести риск – определяется Вашим психологическим профилем. Есть люди, которые любят рисковать и не испытывают сильного стресса, и кому-то это даже нравится, а кому-то наоборот это доставляет дискомфорт.

Исходя из того, как Вы определили Вашу способность и готовность нести риск, Вы можете определить Ваш общий уровень терпимости к риску. Если способность и готовность нести риск совпадает между собой, то следует выбрать более низкий уровень. Например, если у Вас низкая способность нести риск, но высокая способность, то все-таки следует инвестировать в низкорискованные бумаги.

КАК МОЖНО УПРАВЛЯТЬ РИСКОМ С ПОМОЩЬЮ ДИВЕРСИФИКАЦИИ ПОРТФЕЛЯ ИНВЕСТИРОВАНИЯ?

Самая большая сложность в инвестировании – заключается в неопределенности. Мы не знаем какова будет цена на выбранную нами акцию через год, два или 5 лет. Если мы вложим все деньги в акции одной компании и через некоторое время эта компания обанкротится, то мы можем потерять все свои вложения. Поэтому инвесторы вкладывают инвестируют в разные компании «не складывая все яйца в одну корзину». В случае, если акции одной компании упадут в цене, то доходность других компаний может скомпенсировать этот убыток.

Это и есть ДИВЕРСИФИКАЦИЯ ПОРТФЕЛЯ.

Диверсифицированный портфельный подход дает инвесторам возможность снизить риск, при этом необязательно снижая желаемую прибыль.

ЗАДАНИЕ 6 УРОКА

Определить и написать свою Инвестиционную Декларацию. Для начала лучше ее сделать максимально простой, записать то, с чем Вы уже определились, начать следовать ей и инвестировать с малых сумм. 

Свои вопросы Вы можете задавать в нашем телеграм чате: https://t.me/s/KZinvest